Cuando mi marido y yo refinanciamos nuestra hipoteca en 2009, nos sentimos seguros de que estábamos haciendo el movimiento correcto. Como los dos teníamos un crédito extraño, sabíamos que podríamos resumir nuestra tasa hipotecaria en un punto porcentual o más, como se considera rigor Al refinanciar. Una obvia, ¿verdad?

En retrospectiva, me cuestiono. Deberíamos suceder considerado otros factores más allá de la tasa, que van desde el costo militar de la refinanciación hasta su impacto en nuestra estaca de equidad en el hogar. Y deberíamos suceder hecho algunas comparaciones entre los prestamistas, en sitio de apresurarnos a nuestro mesa flagrante.

Aquí hay siete pasos en copiado que hice al refinanciar mi hipoteca en 2009, y lo que haría de forma diferente hoy.

1. Centrarse solo en la tasa de interés

Tengo que alojar: estaba centrado en el láser en el hecho de que podríamos resumir nuestro tasa hipotecaria en un 1,25 por ciento y afeite casi $ 300 de descuento en nuestro cuota mensual de hipotecas. Eso se sintió como una gran trofeo, y de alguna forma, lo fue.

Lo que no consideré fue el verdadero Costo de refinanciación. No comprendí completamente la importancia del APR (tasa de porcentaje anual). El APR refleja el costo total del préstamo: no solo la tasa de interés, sino las tarifas de los prestamistas, los puntos y otros costos de suspensión. Su ABR puede ser tan suspensión como un punto completo más suspensión que la tasa de interés cotizada.

Escarmiento aprendida: El APR es inevitablemente más suspensión que la tasa de interés y es el número verdadero que debe comparar al evaluar las ofertas. Si pudiera hacerlo, ejecutaría los números a través de un calculadora de refinanciamiento hipotecario Para comprender el costo total del refinanciamiento, incluido la cantidad de intereses que pagaríamos con el tiempo y los costos de suspensión, no solo los ahorros mensuales.

2. No acreditar los costos de suspensión por avanzado

La refinanciación no es gratuita: como una hipoteca principal, viene con los costos de suspensión, varias tarifas asociadas con la solicitud, la suministro y la suscripción del préstamo que paga por avanzado, a menos que los ingrese a la hipoteca. Un refinancio sin costo de suspensión, que le permite hacer eso, sonaba ocurrente en ese momento. Entre la evaluación, el seguro de título, las tarifas de los prestamistas y todo lo demás, estos costos se sumaron, y no quería acreditar una gran suma de su saquillo. Adicionalmente, anexar estos gastos al préstamo se sintió más claro.

Lo que no pude entender: cuando se transforma de los costos de suspensión, el prestamista los agrega al principal de la nueva hipoteca, y el monto se cobra el interés. Eso resulta en un saldo de préstamo más extenso, pagos mensuales más altos y más intereses pagados en militar durante la vida útil del préstamo.

Escarmiento aprendida: Han pasado más de 15 primaveras desde que refinanciamos. Sé que ahora hemos recuperado el costo del préstamo. Pero en ese momento, no revisamos los números en un Calculadora de nivelación de refinanciamiento hipotecario para valorar nuestras opciones. Si ahora estuviera refinanciando, estaría más interesado en acreditar la hipoteca antaño que darme cuenta de los ahorros inmediatos.

3. No negociar tarifas

Si aceptablemente algunos no son negociables, muchas tarifas de refinanciamiento no están en piedra, están a discreción del prestamista. Eso significa que el prestamista puede resumir o incluso renunciar a estos cargos, incluidos los grandes como la tarifa de origen. Los prestamistas todavía pueden ofrecer descuentos para pagos automáticos o declaraciones sin papel, para mantenerse competitivos y aventajar su negocio.

En nuestro caso, simplemente aceptamos los términos que el prestamista ofreció asi, sin hacer ninguna pregunta. No sabemos con certeza si habrían cambiado poco, pero, si no preguntas, no lo entiendes.

Escarmiento aprendida: La negociación puede no eliminar cada tarifa, pero incluso recortar unos pocos cientos de dólares puede marcar la diferencia. Comparar las ofertas de refinanciamiento de varios prestamistas lo pone en una posición mucho mejor para obtener la mejor ofrecimiento.

Lo que me lleva a mi próximo error …

La refinanciación es como comprar cualquier otra cosa: es mejor que compre, como dice la canción. Cometimos el error de refinanciación Con nuestro prestamista hipotecario sin siquiera considerar ninguna otra institución, principalmente porque era más claro. No comparé tarifas, tarifas, revisiones de clientes o términos de préstamos en todas las empresas. Estaba eficaz de que estuviéramos aprobados y listos para avanzar.

Las tarifas y los términos de refinanciamiento varían de bancos, cooperativas de crédito y prestamistas en linde. Incluso si ha sido un cliente fiel, su prestamista flagrante podría no tener la mejor ofrecimiento.

Escarmiento aprendida: Obtenga citas de al menos tres a cinco prestamistas de refinanciamiento hipotecario y comparar sus costos generales. Incluso una pequeña diferencia en la tasa, como el 0.25 por ciento, puede conducir a ahorros significativos con el tiempo.

5. Ignorando el impacto en la equidad hipotecaria

La consideración más importante en la refinanciación es la cantidad de hacienda doméstico que tiene. Puede engullir en su billete de propiedad de vivienda, especialmente si pide prestado contra la parte del valía de su hogar con un refinanciamiento.

Si recuerda, 2009 fue un momento precario para la peculio estadounidense, cerca del final oficial de la Gran Recesión. Asegurar que los títulos de las viviendas estaban cayendo sería un eufemismo. Entre diciembre de 2006 y diciembre de 2009, los precios de las viviendas cayeron un 20 por ciento en promedio, según el Parcialidad de la Reserva Federal de Filadelfia.

En un momento, como millones de propietarios, en verdad estábamos bajo el agua en nuestra hipoteca, lo que significa que debíamos más de lo que valía la casa. Y asistir a los costos de suspensión siquiera ayudó a la situación. Al aumentar nuestro saldo militar de la hipoteca, aportamos la billete de la propiedad de vivienda que habíamos construido (su equidad casera es igual al valía de su hogar menos la hipoteca, el monto de la casa que posee directamente).

Escarmiento aprendida: Desde entonces, hemos recuperado la equidad que perdimos y más. Pero algunos propietarios no tienen tanta suerte. Attom Data Solutions informa que más de 5 millones de propiedades todavía estaban “seriamente bajo el agua” en 2019, una lapso completa posteriormente de que terminó la crisis de vivienda. (Las hipotecas “seriamente bajo el agua” se clasifican como aquellas al menos un 25 por ciento más altas que el valía de mercado estimado de las casas). Siempre considere cuánto afectará un refinanciamiento su hacienda. Si los títulos de las viviendas caen, o si planea traicionar antaño de que los precios se recuperen, la refinanciación puede hacer más daño que aceptablemente.

6. No comprar puntos

Sabiendo que no planeamos movernos, probablemente deberíamos suceder tenido una visión a espléndido plazo cuando refinanciamos. En ese momento, elegimos no comprar agujas Para resumir nuestra tasa de interés, ya que no queríamos ajar más por avanzado.

Los puntos generalmente le costarán el 1 por ciento del monto del préstamo, lo que a su vez reduce su tasa de interés en aproximadamente 0.25 puntos porcentuales. Si aceptablemente eso puede no parecer una gran diferencia, durante la vida de un préstamo, verdaderamente puede sumar. Supongamos que está refinanciando su hipoteca de $ 300,000 a un préstamo fijo a 30 primaveras con un interés del 7 por ciento. Así es como los ahorros podrían romperse:

Escarmiento aprendida: Comprar puntos no tiene sentido para todos, ya que extenderá su punto de nivelación en el Refi. Pero si planeas quedarte a espléndido plazo, vale la pena hacer los cálculos. Quince primaveras posteriormente del refinanciamiento, está claro que hemos pagado mucho más en intereses de lo que hubiéramos hecho si hubiéramos realizado esa inversión. Lo que parecía racionar peculio terminó siendo un error costoso.

7. Con las opciones de término

Cuando refinanciamos, pasamos de un préstamo de 30 primaveras, que ya habíamos estado pagando durante cinco primaveras, en una nueva hipoteca de 30 primaveras. En retrospectiva, perdimos una gran oportunidad.

Al refinanciar en otra hipoteca de 30 primaveras, básicamente restablecemos el temporalizador, extendiendo efectivamente nuestra hipoteca y extendiendo nuestra deuda a 35 primaveras. Eso significa que terminaremos pagando más en intereses a espléndido plazo, incluso con la tasa más víctima. Lo que no me di cuenta fue que refinanciar en un préstamo de 15 o 20 primaveras podría suceder escaso drásticamente lo que pagamos con el tiempo, incluso si el cuota mensual era un poco más suspensión.

Escarmiento aprendida: La refinanciación no solo tiene que tratarse de resumir sus pagos mensuales. Igualmente es una oportunidad para acortar el plazo de su préstamo y potencialmente racionar mucho en interés.

La recatado de mi historia de errores hipotecarios

¿Lamento refinanciar nuestra hipoteca? No, pero si pudiera rebobinar el temporalizador, abordaría el proceso con más cautela. Hubiera ejecutado los números con más cuidado, pensé más sobre las compensaciones a espléndido plazo y había hecho más preguntas por avanzado sobre APR y cómo podría encontrarse afectado nuestra equidad en el hogar. Habría analizado más de cerca los costos que rodamos en el préstamo, intenté negociar tarifas y consideró si los puntos de negocio verdaderamente tenían sentido para nosotros.

Siquiera exploré si otras opciones de Refi, como un préstamo a corto plazo, podría suceder sido mejor o darme cuenta de lo importante que es comprar para el mejor prestamista.

Escarmiento aprendida: El proceso de refinanciación no se alcahuetería solo de enganchar una tasa más víctima. A veces vale la pena pensar a espléndido plazo, incluso cuando los ahorros a corto plazo son tentadores.

Preguntas, comentarios o pensamientos sobre este artículo? Envíeme sus comentarios por correo electrónico a lbell@redventures.com.