La Reserva Federal no hizo cambios en las tasas de interés en su primera reunión del año, manteniendo los costos de endeudamiento en un mayor de varios abriles para los estadounidenses a medida que las autoridades se vuelven más cautelosas.

La osadía significa que las autoridades de la Fed mantendrán su tasa de remisión en un rango objetivo de 3,5-3,75%, deteniendo una nuevo serie de tres cortaduras de tasas que comenzaron en septiembre de 2025. Si admisiblemente los costos de endeudamiento han bajado drásticamente desde su mayor de julio de 2023 de 5,25-5,5%, siguen siendo más altos que en la división previa a la pandemia.

La gran pregunta ahora es: ¿qué se necesita para que la Reserva Federal vuelva a llevar a cabo? La inflación ha mostrado poca alivio en los últimos 18 meses y se mantiene por encima del objetivo del 2% de la Reserva Federal, mientras que la tasa de desempleo ha disminuido tenuemente.

Antaño de reiniciar los cortaduras de tipos, las autoridades probablemente querrán ver pruebas convincentes de que la inflación está retrocediendo al 2% o que el mercado profesional está empezando a perder más fuerza, según la ex presidenta de la Reserva Federal de Cleveland, Loretta Mester.

“La Reserva Federal está en una muy buena posición para esperar un tiempo y ver cómo evoluciona verdaderamente la hacienda”, dice Mester, que ahora es profesor adjunto en la Escuela Wharton de la Universidad de Pensilvania. “El mercado profesional se ha estabilizado y necesitan sostener una política un poco restrictiva para ayudar a que la inflación vuelva a descabalgar al 2%. Es un buen momento para esperar”.

Puede que los formuladores de políticas no consideren urgentes los cortaduras de tasas, pero los estadounidenses no se sienten mucho mejor acerca de sus propias perspectivas económicas. El mercado profesional no es tan sólido como hace unos abriles y se siente mucho peor de lo que parece en el papel. La contratación está en su punto más débil desde 2013, cuando la tasa de desempleo superaba el 7%, según datos del Unidad de Trabajo. En comparación, el desempleo se sitúa actualmente en el 4,4%. Al mismo tiempo, los precios están aumentando nuevamente para muchos de los artículos esenciales que los hogares no pueden prescindir, como los alimentos, la electricidad y los costos de calefacción.

Otra pregunta abierta es hasta qué punto la Reserva Federal podría someter las tasas. La Reserva Federal mantiene estables las tasas de interés en medio de una presión política sin precedentes por parte del presidente Donald Trump, quien se retraso que pronto nombre a su candidato para el próximo presidente de la Reserva Federal, otra capa que complica la claridad con la que las autoridades pueden señalar lo que viene a continuación.

El pronóstico anual de tasas de interés de Bankrate estima otros tres cortaduras por valía de 0,75 puntos porcentuales en 2026. Los inversores están apostando a que la Reserva Federal recortará las tasas de interés dos veces en 2026, a partir de junio, según la utensilio FedWatch de CME Group, y los responsables de la formulación de políticas de la Fed prevén solo un retazo este año.

Aquí hay cinco cosas que debe conocer sobre la pausa de la Reserva Federal y los pasos que debe tomar mientras la Reserva Federal está en retraso.

1. Las tasas hipotecarias podrían caer antiguamente de que la Reserva Federal vuelva a realizar cortaduras, pero hay un problema

La Reserva Federal no fija directamente las tasas hipotecarias. En cambio, esos costos de endeudamiento a más espacioso plazo tienden a variar con el rendimiento del Hacienda a 10 abriles, que sube y devaluación según las expectativas de crecimiento crematístico e inflación en los abriles venideros.

Eso significa que los posibles compradores de viviendas no necesitan un retazo de tipos de la Reserva Federal para ver alivio. Las tasas hipotecarias pueden caer (y a menudo lo hacen) antiguamente que las del asiento central. Un ejemplo: las tasas cayeron más de 40 puntos básicos en un gazapo de cuatro semanas en septiembre de 2024, a pesar de que la Reserva Federal aún no había comenzado a recortar los costos de endeudamiento, según datos de Bankrate.

“Las tasas hipotecarias son un punto focal tanto para los aspirantes como para los actuales propietarios de viviendas, y incluso son un radio de interés para la Casa Blanca”, dice Kates. “Es poco lo que la Reserva Federal puede hacer para someter significativamente estas tasas de endeudamiento”.

Pero lo que normalmente impulsa esos movimientos es un cambio de perspectiva. Las preocupaciones sobre una hacienda en desaceleración pueden hacer descabalgar las tasas a espacioso plazo, mientras que las expectativas de un crecimiento más musculoso o una inflación más rígida tienden a hacerlas subir.

Las tasas hipotecarias en 2026 podrían fluctuar por esas razones. Se retraso que reboten entre un pequeño del 5,7% y un mayor del 6,5% a medida que cambie el panorama, según el pronóstico anual de Bankrate.

Sin mencionar que las tasas hipotecarias más bajas podrían no ser una panacea para los problemas de asequibilidad de la vivienda de los estadounidenses. Si las tasas más bajas alimentan una veterano demanda de vivienda, los precios podrían comenzar a aumentar en algunos mercados.

“Incluso si las tasas hipotecarias bajan un poco, eso no significa que el precio genérico de la casa vaya a descabalgar”, dice Ross Bramwell, CFA, director administrador de comunicaciones de inversión de HB Wealth. “Hasta que no haya una veterano propuesta de viviendas, es poco probable que los precios de las viviendas bajen pronto”.

Por ahora, la investigación semanal de tipos de Bankrate muestra que el tipo de interés medio de una hipoteca fija a 30 abriles es del 6,25%. Sin incautación, los prestatarios con un crédito sólido a menudo pueden conseguir ofertas aún mejores: las ofertas semanales más bajas registradas por Bankrate actualmente rondan el 5,6% al 28 de enero.

2. Muchos prestatarios no tienen que esperar a que la Reserva Federal baje los tipos de interés para obtener alivio.

No se equivoquen: es probable que las tasas de interés sigan bajando en algún momento. Los tres cortaduras de tasas esperados por la Reserva Federal este año podrían soportar las tasas de los préstamos para automóviles a su nivel más bajo desde 2023, según las proyecciones anuales de Bankrate. Los préstamos sobre el valía de la vivienda y las líneas de crédito sobre el valía de la vivienda (HELOC) podrían caer a su nivel más bajo desde 2022.

Pero los prestatarios no siempre pueden cronometrar el mercado. Si su automóvil se avería o su casa necesita una reparación urgente, es posible que no tenga más remedio que solicitar un préstamo antiguamente de que bajen las tasas. Sin mencionar que las tasas podrían no ofrecer mucho alivio en ciertas compras costosas o con tasas altas, como automóviles y préstamos con tarjetas de crédito.

Transmitido que el precio promedio de un transporte nuevo superó un récord de $52,000 en diciembre, muchos prestatarios están atrapados en pagos mensuales elevados. Casi el 17% de los pagos de automóviles nuevos ahora superan los $1,000, según el noticia trimestral sobre el estado del mercado financiero automotriz de Experian. Y las tasas de las tarjetas de crédito han caído lo suficiente como para ahorrarle al prestatario promedio de tarjetas de crédito rodeando de $6 al mes, según cálculos de Bankrate.

La buena anuncio: los prestatarios todavía tienen formas de dosificar en tasas de interés. Mejorar su puntaje crediticio es uno de los pasos más efectivos que puede tomar para obtener una tasa más devaluación, y los prestamistas ofrecen diferencias sustanciales con respecto a aquellos en todo el espectro crediticio. Para aquellos con saldo de maleable de crédito, una maleable de transferencia de saldo puede ofrecer una tasa de interés temporal tan devaluación como 0%.

3. Los ahorradores que mantengan su efectivo en una cuenta de parada rendimiento seguirán teniendo superioridad

Cuanto más tiempo permanezca la Fed en retraso, mejores serán las informativo para los ahorradores. Así como los prestamistas reducen los costos de endeudamiento cuando la Reserva Federal recorta las tasas de interés, los bancos incluso tienden a someter cuánto pagan a los depositantes, es opinar, si están depositando su efectivo en un asiento en dirección de parada rendimiento. Los bancos tradicionales al punto que han cabal los rendimientos en los abriles transcurridos desde que la Reserva Federal comenzó a aumentar las tasas de interés.

Cuando los costos de endeudamiento alcanzaron su nivel más parada en más de dos décadas, el principal asiento del mercado pagó a los ahorradores hasta un 5,55% en intereses. Hoy en día, los datos de Bankrate muestran que las mejores cuentas de peculio ofrecen rodeando de un rendimiento porcentual anual (APY) del 4,2%.

Una Reserva Federal en retraso puede evitar que esos rendimientos caigan tan rápidamente. Para finales de año, se retraso que la tasa máxima de peculio caiga cerca del 3,7%, mientras que el promedio franquista cae a rodeando del 0,45%, según el pronóstico anual de Bankrate.

4. El mercado de títulos se está disparando, pero no temas la volatilidad

Los cortaduras de tipos de la Reserva Federal y las perspectivas optimistas para la hacienda están impulsando actualmente un repunte en el mercado de títulos. El S&P 500 cerró en un mayor histórico el martes y ya ha subido rodeando del 2% para comenzar el año. De cara al futuro, los estrategas de Goldman Sachs esperan que el índice suba otro 12% en 2026.

Esa sintonía, sin incautación, puede cambiar en un instante. La última Investigación de Indicadores Económicos de Bankrate retraso otro año de crecimiento superior a la tendencia, pero los riesgos de una recesión no son cero.

Para los inversores a espacioso plazo, los retrocesos del mercado pueden crear oportunidades de transacción significativas, especialmente en un momento en que las valoraciones de las acciones son caras según los estándares históricos.

Si le preocupa una desaceleración del mercado, considérelo un buen momento para revisar su asignación de activos, sostener una cartera diversificada y conversar con un asesor financiero. Recuerde: la volatilidad en el mercado es el precio que pagan los estadounidenses por obtener rendimientos que superen la inflación a lo espacioso del tiempo.

“En genérico, si la Reserva Federal hace una pausa de tres meses, seis meses o un año, en efectividad no debería influir en lo que hace la multitud”, dice Brian Walsh, CFP y patriarca de asesoramiento y planificación de SoFi. “Lo más importante para la multitud popular con la que hablamos en este momento es simplemente comprobar de que no permitan que la incertidumbre o los posibles cambios les impidan tomar medidas en sus finanzas personales en este momento”.

5. Los cortaduras de tarifas estaban destinados a ayudar a los solicitantes de empleo, pero es posible que los trabajadores tengan que seguir esperando

El desempleo puede ser bajo según los estándares históricos, pero pocos trabajadores describirían este mercado profesional como musculoso. Los empleadores estadounidenses agregaron solo 584.000 puestos de trabajo el año pasado, frente a los 2 millones de 2024 y representan la pequeño cantidad de empleos creados en cualquier año fuera de una recesión desde 2003, según datos del Unidad de Trabajo.

Los trabajadores jóvenes, los recién graduados y las personas que inician sus carreras son los más afectados por esa desaceleración, a medida que las empresas retiran puestos de nivel auténtico y contratan a personas con más experiencia.

Es posible que el mercado profesional no mejore mucho en el futuro cercano. Los economistas esperan que la tasa de desempleo aumente hasta el 4,5% para finales de 2026, y que los empleadores agreguen solo 64.500 puestos de trabajo al mes en promedio durante el próximo año, según la última Investigación de Indicadores Económicos de Bankrate.

Para complicar aún más las cosas, algunas de las fuerzas que pesan sobre el mercado profesional (como una inmigración o aranceles más estrictos) pueden estar fuera del envergadura de la Reserva Federal, según Mester.

Ese incómodo contexto ayuda a explicar por qué las autoridades de la Fed están divididas sobre lo que viene posteriormente. Los cortaduras de tasas que podrían respaldar la contratación incluso corren el aventura de revivificar las presiones sobre los precios, dejando a las autoridades atrapadas entre sus dos mandatos.

“No es un mercado profesional tan vibratorio como quisiera, pero eso se debe a las políticas que se han chapón a esta hacienda, poco que una utensilio de la Reserva Federal como la tasa de fondos federales no puede encarar”, dice Mester. “En un entorno tan difícil de adivinar, no creo que sea muy inusual o sorprendente que tengas puntos de panorámica diferentes. Si todos estuvieran de acuerdo, me preocuparía que no estén trabajando en las cosas tan sólidamente como deberían”.